Edgepoint Edgepoint2

Un portefeuille équilibré fortement axé sur des entreprises de qualité à l’échelle mondiale qui ont le potentiel d’accroître leur valeur et des placements dans des titres à revenu fixe.

Portefeuille mondial de fonds de revenu et de croissance EdgePoint
Aperçu
Frais et codes de fonds
Prix historiques
Résultats d’investissement
Rendements de l’année civile
Distributions
PRS
Ressources supplémentaires
Approche en matière de placement
L’objectif du portefeuille est de fournir une plus-value à long terme du capital et de générer un revenu, en investissant principalement dans des titres de participation et des titres à revenu fixe mondiaux. Notre équipe de gestionnaires de portefeuille recherche des sociétés qui ont des positions concurrentielles solides, des barrières à l’entrée défendables et des équipes de gestion compétentes, et acquiert des participations dans ces sociétés à des prix en deçà de l’évaluation de leur véritable valeur.

En ce qui a trait à l’approche à revenu fixe, nous cherchons des titres qui offrent un rendement intéressant (coupons et plus-value du capital) tout en misant sur la capacité de l’emprunteur (l’émetteur obligataire) à honorer sa dette, à savoir à verser des intérêts périodiques (coupons) et à rembourser le capital initial à l’échéance.

Pour en savoir plus sur notre approche en matière de placement
10 principaux titres
Au 30 juin 2019
Entreprise
% du portefeuille
4,12 %
3,62 %
3,26 %
3,18 %
3,12 %
3,04 %
2,99 %
2,67 %
2,24 %
2,19 %
Total
30,43 %
Pondération sectorielle
Au 30 juin 2019
Secteur
% de portefeuille
Obligations de société
31,79 %
Produits industriels
14,92 %
Produits de consommation discrétionnaire
8,00 %
Technologie de l’information
7,72 %
Services financiers diversifiés
5,78 %
Espèces et autres éléments d'actif net
5,77 %
Soins de santé
5,24 %
Produits de consommation courante
4,92 %
Matériaux
3,58 %
Banques
3,12 %
Assurances
2,92 %
Énergie
2,24 %
Services de télécommunications
2,13 %
Immobilier
1,87 %
Total
100,00 %
Détails du portefeuille
Pour le trimestre clos le 30 juin 2019
Date de création :
17 novembre 2008
Date de création (séries sans TVH) :
3 août 2010
Valeur totale :
10,1 G $
Catégorie :
Équilibrés mondiaux d'actions
Placement minimal :
20 000 $
Répartition d’actifs (actions) :
62 %
Répartition d’actifs (revenu fixe) :
38 %
Cap. boursière† :
76,7 G $
Nombre de titres :
134
Nombre de titres (actions) :
45
Nombre de titres (revenu fixe) :
89
Distributions :
Trimestrielle
Profil de risque :
risque modéré
†Moyenne pondérée, en $ CA; liquidités et titres à revenu fixe exclus.
Le point de vue edge
Répartition par secteurs : Un diagramme par secteurs n’est inclus que parce que l’industrie croit que cela peut servir à expliquer la diversification d’un portefeuille et le risque qui lui est associé. Nous croyons qu’il est préférable de gérer le risque en diversifiant le portefeuille par concept d’affaires plutôt qu’en utilisant la traditionnelle répartition par secteurs.

Profil du risque : Le risque est typiquement défini comme la déviation standard ou la volatilité liée à un indice. Même si nous suivons cette méthode pour nous conformer aux règlements et que nous classifions le portefeuille comme étant de risque moyen, nous sommes persuadés que le vrai risque est le potential de perte permanente du capital. En nous fondant sur cette mesure, nous croyons que le risque du portefeuille s'en trouve davantage réduit.

Taxes : Exception faite des frais de gestion, les taxes représentent la partie la plus importante du ratio des frais de gestion (RFG) du portefeuille.

Exploitation à moindres coûts : En ayant une offre de produit concentré et en évitant de nous lancer dans des campagnes de marketing coûteuses, nous pouvons faire bénéficier nos investisseurs de nos économies sous forme de RFG moins élevés, ce qui entraîne, en fin de compte, un plus haut rendement d’investissement.

Portefeuille : Nous utilisons le terme « portefeuille » plutôt que « fonds », car nous croyons que ce terme représente mieux la diversification de nos produits.

Alignement : Les employés d'EdgePoint font partie des plus importants investisseurs.

Équipe de gestion

Les membres de votre équipe de gestion apportent une expérience, des perspectives et des compétences diverses en matière d’investissement. Ils travaillent ensemble, acquièrent leurs propres idées d'investissement et mettent à profit leurs expériences passées acquises dans des mandats divers. Leur esprit d'équipe leur permet également de disposer du temps et de la liberté nécessaires pour mener à bien le travail considérable nécessaire pour apprendre à connaître une entreprise de fond en comble.

Cliquez ci-dessous pour en savoir davantage sur les membres de l'équipe.

Andrew Pastor, Derek Skomorowski, Frank Mullen, Geoff MacDonald, George Droulias, Jason Liu, Sydney Van Vierzen, Ted ChisholmTracey Chen, Tye Bousada

Nous croyons que les frais importent et vous devriez penser de la même façon. Pour en connaître plus sur le RFG du Portefeuille mondial de fonds de revenu et de croissance EdgePoint.

Série Option de frais d'acquisition Code de fonds Frais de gestion RFG RFO
XFrais de gestion :
Cette composante du RFG représente ce que vous nous versez et ce que vous versez à votre conseiller financier en échange de services de placement et de services financiers.
XRFG :
Le ratio des frais de gestion (RFG) est le montant payé pour détenir les titres d’un fonds commun de placement. Ces frais constituent la rémunération d'EdgePoint et de votre conseiller financier pour l'ensemble des services qui vous sont offerts, y compris les frais d'exploitation et les taxes. Ces frais ne vous sont pas directement imputés, mais ils sont déduits sur votre rendement.

Les chiffres sont au 31 décembre 2018.
XRFO :
Le ratio des frais d'opération (RFO) représente les frais d'opération du Portefeuille. Ces frais ne sont pas compris dans le RFG, mais ils sont assumés par l'investisseur et réduisent le rendement. Le coût total de propriété est la somme du RFG et du RFO.

Les chiffres sont au 31 décembre 2018.
A FA EDG180 1,70 % 2,01 % 0,05 %
XFA = Frais à l'acquisition :
Frais d'acquisition négociés de 0 % à 5 % versés à votre conseiller financier au moment de l'acquisition et déduits du montant investi.
A - sans TVH FA EDG1801 1,70 % 1,85 % 0,05 %
XFA = Frais à l'acquisition :
Frais d'acquisition négociés de 0 % à 5 % versés à votre conseiller financier au moment de l'acquisition et déduits du montant investi.
XSéries sans TVH n’est offert qu’aux investisseurs qui résident dans une province où la TVH ne s’applique pas.
B* FR EDG380 1,90 % 2,25 % 0,05 %
XFR = Frais réduits :
Lorsque vous achetez des parts de série B, vous ne payez pas de frais d'acquisition au moment de l'acquisition, mais vous devez payer des frais de rachat si vous faites racheter vos parts dans les trois années suivant la date d'acquisition. Barème des frais de rachat :
  • Dans la première année : 3 %
  • Deuxième année : 2,5 %
  • Troisième année : 2,0 %
  • Par la suite : 0 %
B - sans TVH* FR EDG3801 1,90 % 2,08 % 0,05 %
XFR = Frais réduits :
Lorsque vous achetez des parts de série B, vous ne payez pas de frais d'acquisition au moment de l'acquisition, mais vous devez payer des frais de rachat si vous faites racheter vos parts dans les trois années suivant la date d'acquisition. Barème des frais de rachat :
  • Dans la première année : 3 %
  • Deuxième année : 2,5 %
  • Troisième année : 2,0 %
  • Par la suite : 0 %
XSéries sans TVH n’est offert qu’aux investisseurs qui résident dans une province où la TVH ne s’applique pas.
F CH/HSC EDG580/680 0,70 % 0,87 % 0,05 %
XF = Compte à honoraires :
Il n'y a pas de frais d'acquisition pour les parts de série F. Cette série n'est offerte que si vous avez établi un compte à honoraires avec votre conseiller financier.

HSC = Honoraires de services conseils :
Vous négociez avec la société de votre représentant les honoraires que vous lui verserez en contrepartie des conseils qu'il vous prodigue. Ces honoraires sont payés chaque trimestre au moyen du rachat d’une partie des parts du Fonds que vous détenez.

Notre tarification pour clients fortunés débute à 20 000 $. Renseignez-vous sur notre engagement envers une structure de frais avantageuse pour nos investisseurs.
F - sans TVH CH/HSC EDG5801/6801 0,70 % 0,80 % 0,05 %
XCH = Compte à honoraires :
Il n'y a pas de frais d'acquisition pour les parts de série F. Cette série n'est offerte que si vous avez établi un compte à honoraires avec votre conseiller financier.

HSV = Honoraires de services conseils :
Vous négociez avec la société de votre représentant les honoraires que vous lui verserez en contrepartie des conseils qu'il vous prodigue. Ces honoraires sont payés chaque trimestre au moyen du rachat d’une partie des parts du Fonds que vous détenez.

Notre tarification pour clients fortunés débute à 20 000 $. Renseignez-vous sur notre engagement envers une structure de frais avantageuse pour nos investisseurs.
XSéries sans TVH n’est offert qu’aux investisseurs qui résident dans une province où la TVH ne s’applique pas.
*Fermé aux nouveaux achats
Série Valeur liquidative par part Variation ($) Variation (%)
A -- -- --
A - sans TVH -- -- --
B* -- -- --
B - sans TVH* -- -- --
F -- -- --
F - sans TVH -- -- --

Les rendements pour les périodes de plus d'un an sont annualisés.

*Fermé aux nouveaux achats

Nous mesurons le succès des investissements sur des périodes de dix ans ou plus, car nous croyons qu'il faut une compétence considérable pour pouvoir constamment accroître la valeur à long terme. En conséquence, nous n'accordons que peu de valeur aux résultats d'investissement à court terme figurant dans le tableau.

RENDEMENTS AU
Série À ce jour 1 an 3 ans 5 ans 10 ans Depuis sa création Date de création
A -- -- -- -- -- -- 17 novembre 2008
A - sans TVH -- -- -- -- -- -- 3 août 2010
B* -- -- -- -- -- -- 17 novembre 2008
B - sans TVH* -- -- -- -- -- -- 3 août 2010
F -- -- -- -- -- -- 17 novembre 2008
F - sans TVH -- -- -- -- -- -- 3 août 2010

Les rendements pour les périodes de plus d'un an sont annualisés.

*Fermé aux nouveaux achats

Nous mesurons le succès des investissements sur des périodes de dix ans ou plus, car nous croyons qu'il faut une compétence considérable pour pouvoir constamment accroître la valeur à long terme. En conséquence, nous n'accordons que peu de valeur aux résultats d'investissement à court terme figurant dans le tableau.

Série 2018 2017 2016 2015 2014 2013 2012 2011 2010 2009 Date de création
A -1,18 % 12,10 % 11,54 % 9,01 % 13,91 % 32,40 % 9,01 % -0,46 % 9,04 % 29,12 % 17 novembre 2008
A - sans TVH -1,02 % 12,27 % 11,71 % 9,18 % 14,08 % 32,61 % 9,19 % -0,30 % 9,77 % -- 3 août 2010
B* -1,43 % 11,81 % 11,24 % 8,73 % 13,61 % 32,07 % 8,74 % -0,72 % 8,81 % 28,84 % 17 novembre 2008
B - sans TVH* -1,26 % 12,00 % 11,44 % 8,90 % 13,79 % 32,27 % 8,91 % -0,57 % 9,66 % -- 3 août 2010
F -0,04 % 13,38 % 12,82 % 10,26 % 15,20 % 33,98 % 10,29 % 0,71 % 10,29 % 30,55 % 17 novembre 2008
F - sans TVH 0,03 % 13,46 % 12,89 % 10,34 % 15,27 % 34,01 % 10,32 % 0,77 % 10,25 % -- 3 août 2010

Le rendement annuel pour l'année de création est calculé de la date de création à la fin de l'année civile.

*Fermé aux nouveaux achats

Tout au long de l'année, le Portefeuille mondial de fonds de revenu et de croissance EdgePoint touche des dividendes d'actions canadiennes et étrangères, des revenus d'intérêts sur les titres à revenu fixe et des gains en capital lorsqu'un bénéfice est réalisé à la vente de titres. Le revenu et les gains en capital sont payés aux investisseurs en espèces, ou sont réinvestis dans des parts supplémentaires, à leur gré.

Le portefeuille verse ses distributions trimestriellement (revenu) et annuellement en décembre (gains en capital).

DATE
Série Revenu Gains en capital Total
*Fermé aux nouveaux achats
PRS d’EdgePoint – de l’argent aujourd'hui et demain
Edgepoint
 
Même si investir signifie retarder la gratification immédiate en vue d’obtenir des gains futurs, un plan de retraits systématiques (PRS) bien conçu peut offrir le meilleur des deux mondes aux épargnants. Un PRS vous permet tout simplement de retirer automatiquement des fonds sur une base régulière. Lorsque votre placement fructifie, un PRS offre un moyen discipliné de combler vos besoins en matière de revenus tout en continuant de bâtir votre patrimoine Par exemple : Vous avez investi 100 000 $ dans le Portefeuille mondial de fonds de revenu et de croissance EdgePoint à sa date de création et avez aussitôt commencé à toucher 500 $ par mois. Annuellement, ce montant représente 6 % de votre placement initial de 100 000 $. Les distributions ont été réinvesties. Après dix ans, c’est-à-dire au 31 décembre 2018, votre placement valait 219 746 $. Vos retraits avant impôts pour la périodes’ élevaient à 60 500 $.

 

Date Rachat annuel total Remboursement de capital cumulatif1 Gains/pertes en capital cumulatifs2 Rachat cumulatif total Réinvestissement des distributions Passif d’impôt cumulatif Valeur du portefeuille
17 nov. 08 0,00 $ 0,00 $ 0,00 $ 0,00 $ 0,00 $ 0,00 $ 100 000,00 $
31 déc. 08 500,00 $ 480,49 $ 19,51 $ 500,00 $ 0,00 $ 5,22 $ 103 560,00 $
31 déc. 09 6 000,00 $ 5 541,62 $ 958,38 $ 6 500,00 $ 3 070,57 $ 1 078,55 $ 126 928,83 $
31 déc. 10 6 000,00 $ 10 084,99 $ 2 415,01 $ 12 500,00 $ 3 959,42 $ 2 636,42 $ 131 985,48 $
31 déc. 11 6 000,00 $ 14 443,35 $ 4 056,65 $ 18 500,00 $ 4 265,73 $ 4 288,41 $ 125 507,96 $
31 déc. 12 6 000,00 $ 18 820,47 $ 5 679,53 $ 24 500,00 $ 709,61 $ 5 102,71 $ 130 642,20 $
31 déc. 13 6 000,00 $ 22 464,20 $ 8 035,80 $ 30 500,00 $ 5 396,31 $ 7 271,78 $ 166 257,27 $
31 déc. 14 6 000,00 $ 25 693,70 $ 10 806,30 $ 36 500,00 $ 7 246,23 $ 9 994,40 $ 182 896,10 $
31 déc. 15 6 000,00 $ 28 704,30 $ 13 795,70 $ 42 500,00 $ 12 175,36 $ 14 065,12 $ 193 366,98 $
31 déc. 16 6 000,00 $ 31 988,70 $ 16 511,30 $ 48 500,00 $ 7 570,56 $ 16 870,04 $ 209 160,43 $
31 déc. 17 6 000,00 $ 35 046,44 $ 19 453,56 $ 54 500,00 $ 14 268,12 $ 21 543,54 $ 228 158,71 $
31 déc. 18 6 000,00 $ 38 206,62 $ 22 293,38 $ 60 500,00 $ 8 966,61 $ 24 846,79 $ 219 746,08 $
1 Le remboursement de capital cumulatif représente le montant retiré moins les gains ou les pertes en capital de la date du placement initial à la date indiquée.
2 Les gains ou pertes en capital cumulatifs représentent le montant retiré attribuable à la croissance du portefeuille de la date du placement initial à la date indiquée, déduction faite des impôts.

 

Pour savoir si un PRS vous convient, vous devez tenir compte de votre situation financière personnelle, de votre âge et de votre tolérance au risque. Votre conseiller financier peut vous aider à examiner les choix qui s’offrent à vous et à déterminer la solution qui vous convient le mieux.

 

 

Rendement du portefeuille au 31 déc. 2018. Rendement total annualisé en $CA, déduction faite des frais. Cumulatif annuel 1 an 3 ans 5 ans 10 ans Depuis la création*
Portefeuille mondial EdgePoint, série A -3,42 % -3,42 % 8,51 % 11,32 % 13,98 % 14,92 %
Portefeuille mondial de fonds de revenu  et de croissance EdgePoint, série A -1,18 % -1,18 % 7,30 % 8,94 % 11,99 % 12,28 %
Portefeuille canadien EdgePoint, série A -16,34 % -16,34 % 4,21 % 3,45 % 10,15 % 10,54 %
Portefeuille canadien de fonds de revenu  et de croissance EdgePoint, série A -10,36 % -10,36 % 4,74 % 3,92 % 9,26 % 9,30 %
* 17 novembre 2008.

Au 31 décembre 2018. À des fins d’illustration seulement. Utilise le rendement de la série A du Portefeuille et présume des retraits mensuels. Impôt sur le revenu présumé : 53 53 %; dividendes canadiens : 39 34 %; gains en capital : 26 77 %. Des commissions, des commissions de suivi, des frais de gestion et autres frais peuvent tous être associés aux investissements dans les fonds communs de placement. Veuillez lire le prospectus et l’Aperçu du fonds avant d’investir. Des exemplaires du prospectus peuvent être obtenus auprès de votre conseiller financier ou au www.edgepointwealth.com. Sauf indication contraire, les taux de rendement pour les périodes de plus d’un an sont des taux de rendement antérieurs, composés annuellement, et tiennent compte des changements de la valeur des parts et du réinvestissement de toutes les distributions. Ils excluent les frais de souscription, de rachat, de distribution et les frais optionnels et impôts à payer par tout titulaire de titres qui réduiraient les rendements. Le rendement des fonds communs de placement n’est pas garanti, leur valeur fluctue fréquemment et le rendement passé peut ne pas se reproduire. Le présent document ne doit pas être considéré comme une offre de vente ni une sollicitation d’achat. Les titres des fonds communs de placement ne peuvent être achetés que par l’intermédiaire d’un courtier dûment inscrit et sont offerts seulement dans les territoires où une telle offre de vente est légale. Le présent document ne donne aucun conseil juridique, comptable ou fiscal, ni aucun conseil précis sur les placements. Les renseignements contenus dans le présent document ont été obtenus de sources que nous croyons crédibles, mais Gestion de patrimoine EdgePoint n’assume aucune responsabilité pour les pertes, qu’elles soient directes, particulières ou accessoires, pouvant résulter de l’utilisation de la présente information. Les titres en portefeuille peuvent changer. Les fonds communs d’EdgePoint sont gérés par Groupe de placements EdgePoint inc., une société apparentée à Gestion de patrimoine EdgePoint inc. EdgePoint® et Des investisseurs propriétaires-exploitantsMC sont des marques de commerce du Groupe de placements EdgePoint inc.
Commentaires sur le portefeuille
Nouvelles de l’équipe de placement.
Les faits EDGE
Aperçu trimestriel du rendement et des titres en portefeuille.
Commentaire sur les titres à revenu fixe
Prenez connaissance de nos plus récents points de vue sur les titres à revenu fixe, en consultant les commentaires du gestionnaire de portefeuille Frank Mullen et de l’analyste Derek Skomorowski.
Information trimestrielle sur les portefeuilles
Les 25 principaux titres en portefeuille.
Aperçu du fonds
Les organismes de réglementation exigent une divulgation des renseignements. Mis à jour annuellement, l’Aperçu du fonds présente les principaux renseignements concernant le portefeuille, y compris les honoraires et les risques, de sorte que vous ou votre conseiller puissiez choisir les placements qui vous conviennent.
Bilans financiers
Sommaire des activités financières du portefeuille publié semestriellement.
Rapport de gestion du rendement des fonds
Rapport de la direction sur le rendement du Fonds publié semestriellement.
Rapport sur le vote par procuration
Comment exerçons-nous notre droit de vote sur les affaires de l'entreprise liées aux titres en portefeuille.